首页 > 欧美幼儿视频 >高盛扩大对证券交易委员会的反应
2018
02-12

高盛扩大对证券交易委员会的反应


高盛周五晚些时候发布了对SEC诉讼(.pdf)的扩大答复。在这篇文章的顶部可以找到有关情况的简要说明。当天早些时候,该银行发表了一句话,否认有罪。附加的细节提供了银行如何打击投诉的一瞥。答复提出四点:

银行注意到这是交易的净输家。有趣的是,这一说法与美国证券交易委员会(SEC)有关高盛误导投资者的说法无关。充其量,这可能会导致法院质疑美国证券交易委员会的投诉暗示的盈利动机是否在失败的交易中有意义。

在这里,高盛基本上说,它提供的披露是足够的。辩护似乎意味着高盛认为约翰·保尔森在选择投资组合方面的影响力对投资者来说并不重要,因为他们可以根据自身的优点充分分析投资。在决定是否有必要披露所有影响选择证券组合时,这将归结为一个法律问题。

高盛说,ACA最终负责投资组合,并有动力选择一个好的。这是事实,但就像上面的第一个断言一样,这一点与美国证券交易委员会的投诉无关,高盛误导了投资者。银行很可能希望法院质疑为何ACA会协助高盛通过保尔森误导投资者。当然,ACA不会这么做,这就是证券交易委员会认为高盛误导公司的原因。

这是非常重要的一点,因为这是我们第一次看到高盛驳斥SEC案件的任何事实。证券交易委员会说,高盛告诉ACA,保尔森将是一个长期的投资者,所以ACA认为它的利益与保尔森是一致的。然而,美国证券交易委员会的投诉似乎还包括一些证据,显示高盛确实领导ACA认为鲍尔森会持续很长时间。以下是美国证券交易委员会在这个问题上的投诉:

47. 2007年1月10日,Tourre向ACA发送了一份“交易摘要”,其中包括对Paulson的描述,称为“交易赞助商”,并引用了“Contemplated Capital Structure” “[0]% - [9]%:预先承诺的首次亏损”作为保尔森交易结构的一部分。资本结构底部的[0]% - [9]%部分的描述与权益部分的描述一致,ACA有理由相信这是对权益部分的参考。事实上,GS& Co公司从来没有打算向这个交易中的任何人出售“[0]% - [9]%”的第一笔亏损股权。

48. 2007年1月12日,Tourre通过电话与ACA交谈。在那次谈话之后,ACA于2007年1月14日向GS& Co销售代表发送了一封电子邮件,提出了有关拟议交易的问题,并提及了保尔森的股权。这封电子邮件的主题是“星期五与法布里斯(Tourr)通话”,相关部分的内容如下:

“我当然希望上周我和法布里斯(图雷)的电话没有太过对立,从债务投资者的角度来看,这个结构看起来很难,我可以理解保尔森的公平观点,但是为了让我们的名字出现在我们的名字上,我们必须确保它提高了我们的声誉。